최승준

2003년 07월 05일(토) 00:00

　성경에 언급될 정도(눅 19:23)면， 은행의 역사도 상당히 오래 됐다고 할 수 있다. 그러나 인간의 죄로 인해 피조물이 함께 탄식하며 함께 고통하듯이， 은행의 기능 역시 고난의 모습을 보이고 있는 것 같다.

　1998년 6월29일은 은행불사의 신화가 무너진 날이다. 이날 금융감독위원회는 5개 은행의 퇴출을 발표하고， 우량 시중은행에게 이들을 인수하도록 했다. 이후， 전세계적인 대형화， 종합 네트워크화 경향 속에서 국내 은행 업계의 판도에 끊임없는 지각 변동이 일어나고 있으며， 정부는 은행의 부실 채권 매입에 86조 원 규모의 공적 자금을 투여해왔다.

　그런데， 이번 달 중순 공적자금관리위원회가 조흥은행을 신한금융지주회사에 매각하기로 최종 결정함에 따라， 90년대 초반까지 은행 '빅5'로 일컬어지며 금융 시장을 주도하였던 조흥， 상업， 제일， 한일， 서울은행 모두 실체가 매각되거나 합병되는 운명을 맞이했다.

　상업은행과 한일은행은 1999년 한빛은행으로 합친 뒤 우리금융지주회사 출범과 함께 우리은행으로 이름을 바꿨다. 서울은행은 지난 해 하나은행과 합병했고， 제일은행은 외환위기가 한창이던 1999년 미국 뉴브리지캐피털에 팔렸다.

　조흥은행은 1997년에 한보 사태， 삼미그룹 도산， 기아그룹 부도 등 잇따른 악재로 인한 타격에， 설상가상으로 1997년말 외환위기까지 겹쳐 정부의 공적 자금 2조 7천억 원을 지원받게 되었는데， 그것이 이번 매각의 원인이 된 것이다. 조흥은행 지분의 80퍼센트를 소유하고 있던 정부가 공적 자금 회수 차원에서， 사후 보전 조건을 포함하여 3조 3천7백억 원에 조흥은행을 매각하기로 결정하게 된 것이다.

　상품 서비스에서의 차별화가 쉽지 않은， 우리나라 금융 시장에서 은행들은 금리 결정력을 보유한 대형 우량은행을 지향하게 된다. 또 세계 50위 권의 은행 규모를 갖추기 위해서는 자산 규모가 최소 2백조 원은 넘어야 하는 실정이다. 금융 선진국에서도 합병은 일상적으로 발생하는 현상이지만， 최근에는 '은행간 합병을 통한 대형화 추구'에서 '이업종 금융 기관간 합병에 의한 핵심 역량의 집중'으로 전략을 수정하고 있고， 다양한 금융 서비스의 제공을 통해 수익 기반을 강화한다는 목적을 갖고 있다. 1997년에 합병한 미국의 시티은행과 트래블러스 그룹의 합병은 은행업과 보험업， 증권을 결합한 대표 사례가 된다.

　은행 합병으로 기대되는 효과로는 경제성， 경영 안정， 경쟁력 강화 등이 있으나， 또한 조직 운영 시스템의 불일치， 인력 잉여， 조직 통합 등의 문제도 지적되고 있다.

　정부의 공적 자금 회수도 중요한 문제이지만， '합병을 통한 은행 대형화' 논리는 이제 경쟁력 확보 차원에서 재고되어야 할 것이다. 핵심 역량 강화 또는 전문화 등의 분명한 목적을 통하여 고객이 원하는 '글로벌 경쟁력을 보유한 세계적인 금융 기관'이 되도록 해야 할 것이다. choice@hri.co.kr